大家好，简单看(kàn)一个基(jī)金经理，把新能源全部(bù)砍仓，梭(suō)哈AI了。

　　海富(fù)通吕越(yuè)超“All in”了AI

　　这个周末，市场都在讨论一个基金经理(lǐ)，海富(fù)通(tōng)的(de)吕越超老师。

　　从其管理的海富通股(gǔ)票混合来看，截至去年年底(dǐ)，持仓基本(běn)为(wèi)新能源板(bǎn)块股(gǔ)票(piào)。

　　结果到(dào)了(le)今(jīn)年一季度末，已经基本清仓了新(xīn)能源，梭哈AI板块。

　　除了海富通股票混合(hé)外，其(qí)他(tā)三只产(chǎn)品也(yě)基本重仓了AI板块。

　　2023是佛历多少年，今年是佛历多少年多少月alt="是真的！有基(jī)金经理清仓新能源，梭哈(hā)AI了！" src="http://getimg.jrj.com.cn/images/2023/04/weixin/one_20230424063612659.png">

　　吕越超在一季报称，在一季(jì)度的(de)操作中(zhōng)，本基金总体(tǐ)把握住了市(shì)场的(de)节(jié)奏变化(huà)和结构转换，降低了新能(néng) 源(yuán)板块的(de)配置权重，较好地把(bǎ)握了 TMT 板块的投资机(jī)会，组合调整取(qǔ)得了明显的(de)超额收(shōu)益。

　　另外(wài)，他称，中(zhōng)国特色估值体系所代表的传(chuán)统(tǒng)实体行业(yè)正在被市场一(yī)部分“聪明钱”定价(jià)，后续可能成为(wèi)市场最有持续性的一(yī)条结构主线。

　　数据显示，海富通股(gǔ)票混合今(jīn)年以(yǐ)来涨了14％，其他三只产(chǎn)品(pǐn)今年以来(lái)均取得正收益。

　　至于Ai板块后市怎么走？

　　中信(xìn)证券认为，AI主题板块在2023是佛历多少年，今年是佛历多少年多少月(zài)短期高度依赖交易，阶段性(xìng)失去靠(kào)配置获取超额回报(bào)的特征。TMT板块成(chéng)交(jiāo)占全市(shì)场比重(zhòng)超40％的天(tiān)数(shù)已累(lèi)计达(dá)到(dào)22天，上一(yī)次出现持(chí)续成交(jiāo)占(zhàn)比(bǐ)超过40％的板(bǎn)块(kuài)是2021年7月底的(de)电力设备(bèi)及(jí)新(xīn)能源，持续约(yuē)28个交易(yì)日(rì)，在(zài)此期间新能源ETF累计收益率仅有2.5％，期(qī)间最(zuì)高(gāo)累计回报率为+8.8％，最(zuì)低累(lèi)计回报率为-4.8％。近期(qī)TMT板块也呈现出类似特征(zhēng)，尽管热闹，但不(bù)赚钱。过去两(liǎng)周，科创(chuàng)芯(xīn)片ETF、通信(xìn)ETF、游戏传媒ETF分别出现过6次(cì)、6次(cì)和(hé)5次单日涨幅超(chāo)过2％的行情，最大(dà)单日涨幅分(fēn)别(bié)达到6.0％、4.2％和3.5％，但区(qū)间跌幅(fú)达(dá)到(dào)-1.1％、-2.4％和-1.6％，若包含(hán)其他AI相关(guān)主题ETF在内，平均跌幅达到-4.5％。两周时间TMT板块累计(jì)成交了5.41万(wàn)亿元，但总市值(zhí)反(fǎn)而减少(shǎo)了6717亿元，较4月(yuè)第一(yī)周(zhōu)降低约5.4％，是典型的减量博弈。

　　而招商证(zhèng)券认为，TMT大(dà)年通常分为(wèi)“春季躁动”“获利(lì)回吐”“盛(shèng)夏攻势(shì)”“获利了(le)结”四波行情，春季躁动后往往会有一(yī)波(bō)明(míng)显(xiǎn)的调整，时(shí)间(jiān)在1-2个月，幅(fú)度在20％左右。面对这种调(diào)整，逢低加仓是最佳策(cè)略，因为往往后续盛夏(xià)攻(gōng)势大概率创新高。如果今年在业绩披(pī)露期(qī)结束(shù)后，随着AI+/数字经济/自主可控等大产业(yè)趋势以政(zhèng)府支持力度(dù)进(jìn)一步加(jiā)大、资本开支(zhī)增加(jiā)、订单增加和产品销量(liàng)业绩(jì)的改善逐渐被市场(chǎng)所(suǒ)确定，则(zé)TMT将会(huì)重回上行(xíng)趋势，进入盛夏(xià)攻势。

　　中泰证(zhèng)券(quàn)认为，AI等(děng)板块或(huò)阶段性见顶，指(zhǐ)数上半年阶段性顶部亦或基本(běn)形成本轮调整标志着(zhe)AI等高位板块或阶段(duàn)性见顶，指数上半(bàn)年阶(jiē)段性顶部(bù2023是佛历多少年，今年是佛历多少年多少月)亦或基本形成。本次大幅(fú)调整主要(yào)还是因为在AI相(xiāng)关板块(kuài)市场情(qíng)绪处(chù)于极值(zhí)的情况下(xià)，叠加上(shàng)述基本面风险因素(sù)逐步发酵，市场内生调(diào)整(zhěng)需求出现(xiàn)集中释(shì)放。就资本市(shì)场而言，或代表本(běn)轮AI+难以复(fù)制2013-2015年互联(lián)网+模式。

未经允许不得转载：腾众软件科技有限公司 2023是佛历多少年，今年是佛历多少年多少月